Hoe maak je een bank Value

Met zo veel banken om uit te kiezen , hoe kies je ? www.logoblog.org, www.responsible-investor.com, www.champsportal.com, worldcentric.org, bankinglaborlawreferences.com

waarderen van een bank is anders dan de waardering van andere soorten van de voorraden.Weten de meeste beleggers (zelfs professionele degenen!) Weet niet hoe de banken de waarde van dit artikel beoogt uit te leggen op een relatief eenvoudige manier hoe je bank voorraden te waarderen.

instructies

  1. Als u investeert in een bank je niet investeren in fabrieken of lease-operatoren.Zij zijn voor het grootste gedeelte, niet afhankelijk management.Als u investeert in een bank die u investeren in een groep van mensen met behulp van een bepaalde money-making systeem dat is heel afhankelijk is van de acties die mensen hebben genomen, nemen en zullen nemen.

    De meeste banken maken het grootste deel van hun geld door het uitlenen van uw spaargeld om goed of niet zo goed kredietnemers.Banken zijn, in sommige opzichten, vergelijkbaar met een hedge fund.Beiden maken inzetten en ze maken b

    eide gebruik van leverage (Nou ja, niet alle hedge funds gebruik leverage, maar je krijgt het punt toch?).Het belangrijkste verschil is dat de beleggers / spaarders die deposito's gesteund door de FDIC (250.000 of minder) hebben geconfronteerd geen risico van kapitaalverlies.Echter, net als een hedge fund, als een bank maakt genoeg slechte weddenschappen gaat failliet.Dit is een eenvoudige en belangrijk feit.

    Zoals we in de financiële crisis van 2008 kon zien, kan een paar slechte inzetten geheel instelling ruïneren als het hefboomeffect (schuld / geleend geld) hoog genoeg is.

  2. Wanneer u beslist over de vraag of een bank aandelen te kopen, moet er 2 stappen in uw analyse:

    1. First (Misschien na wat oppervlakkig onderzoek) moet je er zeker van zijn dat het management maakte goede beslissingen over deverleden en is het maken van goede beslissingen op het heden.Met andere woorden, moet u ervoor zorgen dat hun business model / strategie was succesvol in het verleden en stabiel zullen zijn in de toekomst.Er zullen altijd risico's, maar op deze manier je ze te minimaliseren.

    2. Ten tweede, moet u ervoor zorgen dat u de aankoop van de bank tegen een aantrekkelijke waardering.

    U kunt deze twee stappen in de volgende zin samenvatten: Je moet ervoor zorgen dat u koopt goede activa tegen een goede prijs.Een goede bank nodig heeft om goede activa, zodat de bank de kwaliteit en de kwaliteit van de activa gaan hand in hand.

    Dus wat zijn de activa van een bank?Ervoor dat ze alle gebouwen waarin hun filialen zijn gevestigd, maar hun belangrijkste troeven zijn hun oorsprong of aangekochte leningen en effecten.Aangezien de activa zijn leningen, bepalen of de activa goed moet bepalen of de leningen en andere effecten zijn goed.Dit is een van de dingen die de waardering van een bank andere vorm waardering van de meeste andere bestanden.

    Yo moet voorzichtig zijn van wat u koopt en de prijs die u betaalt voor het te zijn .
  3. vluchtige ONDERZOEK

    Dit moet waarschijnlijk uw eerste stap zijn.Voordat je kunt beginnen met het bepalen van de "veiligheid" van de activa van de bank en tegen welke prijs zou u graag om ze te kopen, moet je weten als je ze wilt kopen op de eerste plaats toch?

    Dingen om te zoeken naar hier:

    Dividend Yield (? Wilt u een dividend of niet Hoe hoog Is het veilig?)

    Plaats je wilt (bijvoorbeeld, bent u vertrouwd bent met het bezitten van een bank in Nigeria Egypte?Korea? U wel of niet).

    Lange termijn rendement op eigen vermogen.

    Type van bank / Market Cap (klein of groot).

    Vluchtig onderzoek is zeer belangrijk wanneer u belegt .
    1. Een goede bank / kwaliteit van de activa

    Return on Equity minder belangrijk op de bank aandelen dan op andere niet-bancaire sector.Het is ook minder van een indicator van de kwaliteit van het bedrijf.Waarom is dit?Een bank met een zeer hoog rendement op het eigen vermogen, zoals 27 of 35 procent, is waarschijnlijk het nastreven van een zeer riskante strategie (risicovolle leningen of zeer leveraged).Het zou ook betekenen dat de bank heeft zeer weinig kapitaal reserves of slechte leningen reserves.Begrijp me niet verkeerd, er zijn een aantal hoge groei banken met een relatief hoog rendement op het eigen vermogen die niet zo veel risico niet te nemen, maar deze zijn niet de norm.Niettemin, een hoog rendement op het eigen vermogen is een goed teken alleen als de bank wordt met behulp van de besparingen verstandig.

    -Niet-uitvoerend of Impaired Loans

    Dit stukje informatie is erg belangrijk.Als het aantal hoog is, zoals 5% of meer, dan is de bank is het maken van leningen aan de verkeerde mensen.Een OK percentage zou ongeveer 1% en 2%.Ook, hoe hoger de hefboom des te beschadigen deze figuur maakt.

    Kijkend naar jaar-op-jaar veranderingen in deze u een idee van wat het management heeft gedaan kan geven.

    -tier 1-kapitaalratio (Of gewoon bankkapitaal reserves) -

    Dit is de hoeveelheid geld die de bank is niet uitlenen uit.Dit is goed voor het geval dat de mensen hun geld terugtrekken uit de bank en vermindert de totale risico in de bedrijfsvoering.Misschien nog belangrijker, de banken met een hoog vermogen hebben over het algemeen even conservatief in alle andere aspecten van het bedrijf te zijn!Als het gaat om banken, wil je conservatief.U dient kapitaalreserves van 10% of hoger te zoeken.

    Dit is ook een goed idee als de bank de plannen op het maken van acquisities.

    -Reserves voor verlies of Reserves voor lening losses-

    Dit is op zich niet zo belangrijk, maar als een bank neemt deze zou kunnen worden verwacht van een slechte situatie.Vaker dan niet, is de situatie ontstaan.Daarom is het belangrijk om jaar vergelijken dan jaar veranderingen in deze figuur die normaal uitgedrukt als een percentage.Houd in gedachten dat het cijfer gaande van 0,1% tot 0,2% is niet per se slecht nieuws, aangezien beide cijfers zijn laag.Iets boven de 2 en je kunt er vrij zeker van slecht nieuws aan de horizon.

    1. een aantrekkelijke waardering

    Dus hoe maak je een bank / bank voorraad waarderen?

    Wanneer u de waarde van een bank bepaalde stukken van de financiële informatie te krijgen waarde en anderen waarde verliezen.Ook zijn sommige stukjes informatie worden meestal uitsluitend gebruikt voor banken en andere financiële instellingen.

    Hier zijn enkele voorbeelden van dingen te zoeken in een bank:

    Bij de waardering van een bank, de prijs tot tastbare boekwaarde is belangrijker dan in de meeste andere bestanden.Beter nog, moet je waarschijnlijk gebruik prijs tastbare gewone aandelen, omdat het neemt ook af preferente aandelen, die in feite de schuld ook.Veel banken zijn heel dierbaar van de uitgifte van preferente aandelen.Dit is de sleutel in de huidige (2008-2009-2010) milieu omdat er veel "bailout" geld komen in de banken in de vorm van preferente aandelen is geweest.Hoe lager de prijs tastbare boek of tastbaar eigen vermogen, de "goedkopere" of meer redelijk gewaardeerd de bank zal zijn.Houd in gedachten dat goede vooruitzichten vaak commando een premie in de markt, dus sommige van de beste banken zijn altijd de handel op meer "dure" waarderingen.Ik gebruik "goedkoper" en "duur" in offertes, omdat deze afhankelijk zijn van het oog van de toeschouwer en tijdsbestek van de belegger.Historisch gezien, hebben de banken normaal verhandeld op meer dan 3,5 keer de boekwaarde, zodat u deze kunt gebruiken als een benchmark.

    Ook banken delen andere gemeenschappelijke waarde metrics met andere voorraden: (! Uitzondering van het dividend)

    PEG-ratio
    PE verhouding
    Forward PE
    Dividend

    Voor al deze ratio, hoe lager je kunt krijgen, hoe beter.

    Taxatie is de sleutel wanneer u belegt .
  4. Als u investeert in een bank, moet u zich richten op het bedrijfsleven de veiligheid.Je wilt niet dat je hele investering naar de afvoer als gevolg van slechte leningen die door een slecht beheer, vooral als je kon zien aankomen door het analyseren van de veiligheid van de bank money-making-systeem.

    Due diligence is de sleutel die de deur van het succes opent .

Resources

  • Hoe maak je een Stock Kies voor
  • kopen Hoe om te weten Als een voorraad 's Dividend Is Safe
  • Hoe Short The Stock Market
  • Hoe Short Treasuries
  • Hoe Short De Dollar
  • Hoe om te weten wanneer een Stock loont
  • Hoe weet ik of een aandeel is Oversold
  • Hoe kopengenoteerd aan buitenlandse beurzen
  • voorraden Hoe op te lossen de huidige financiële crisis
375
0
5
Beleggen Voor Beginners