Hvordan at vide, IRS regler om IRA Overførsler

Kend IRS regler om IRA Overførsler pensionering møntboks lyserød gris og hånd billede ved yellowj fra Fotolia.com

Hvis du nogensinde har overvejet at flytte din IRA fra et sted til et andet, du har sikkert også været bekymret for en straf.Og du skal være.Reglerne om overførsel eller rullende over IRAS er så forvirrende, at selv fagfolk undertiden føre folk på afveje.Disse principper kan umuligt gælde for enhver unikke situation, men hvis du holder dem i tankerne, bør du undgå problemer.

Instruktioner

  1. Forstå forskellen mellem en overførsel og en rollover.Forvirrende de to er den største fejl folk gør, når de flytter IRA konti.Det er meget vigtigt, fordi under Internal Revenue Service regler, kan du overføre en IRA så ofte du vil, men du er tilladt at rulle over en IRA kun én gang hver 12. måned.Gør det oftere end det, og du vil kunne pådrage sig en 10 procent straf.

  2. arrangere en overførsel ved at instruere vogter af din IRA, som du ønsker at flytte kontoen uden at tage en fordeling.Anmode om, at det skal håndteres som e

    n administrator-til-administrator overførsel, så du faktisk aldrig komme i besiddelse af pengene.Dette er den afgørende forskel mellem en overførsel og en rollover;i sidstnævnte, at pengene går gennem dine hænder på sin vej fra en institution eller konto til en anden.

  3. Brug en alternativ procedure, hvis en administrator-til-administrator overførsel ikke er mulig;hvis du ikke flytter hele IRA-konto, kan det ikke være.For eksempel sige din IRA er i to forskellige midler fra Nest-æg investeringsforening familie.Du er ikke tilfreds med den måde, en af ​​dem udfører, så du ønsker at flytte den del af konto til en ny high-udbytte-cd på Rocksolid Bank.I dette tilfælde, vil du sandsynligvis nødt til at hæve pengene i form af en check.Vær sikker på at instruere fonden selskabet, at checken skal udstedes til banken og ikke til dig.Selvom check, vil sandsynligvis blive sendt til dig, bør betalingsmodtageren se noget som dette: ". Rocksolid opsparing og lån FBO Jane Doe IRA"Den "FBO" står for "til gavn for", og det betyder, at du ikke vil være i stand til at indløse checken selv.Så du stadig ikke har taget i besiddelse af pengene, og det er stadig en overførsel, ikke en rollover.

  4. Deposit din FBO tjekke med din nye IRA kontoførende.Så længe det er blevet gjort i dette format, vil IRS ikke overveje at du har modtaget en udlodning fra din IRA.Det betyder, at hvis du finder en højere ydende CD i en anden bank, kan du vende rundt og overføre din IRA igen, når du har lyst.Du vil ikke have at rapportere denne type af overførsel på din selvangivelse, og du vil ikke modtage en 1099R form fra kontoførende for skatteår, hvor overførslen blev foretaget.

  5. Forstå én vigtig undtagelse til proceduren overførslen.Hvis du tager penge fra en 401 (k) eller andet selskab pensionsordning og flytte den ind i en traditionel IRA-konto, IRS altid finder det en fordeling.Dette gælder også, hvis du arrangere en administrator-til-administrator overførsel og aldrig komme i besiddelse af pengene.En overførsel fra et selskab pensionsordning behandles som en rollover og kan kun foretages én gang i en 12-måneders periode.Når du gør denne type overførsel, vil du modtage en formular 1099R fra selskabet, og du vil blive bedt om at rapportere det som en rollover på din selvangivelse.

  6. at opsummere: Hvis du flytter penge fra en traditionel IRA til en anden, eller fra en Roth IRA til en anden, kan du gøre det så ofte du vil, så længe du ikke rent faktisk modtager pengene.Men hvis du flytter penge i en IRA fra en anden type pensionsordning, eller hvis du har brug for til rent faktisk at komme i besiddelse af penge til en kort periode - grænsen er 60 dage - det er bedst at arbejde med en kvalificeret skatprofessionel til at sikre, at du forstår alle de implikationer og undgå eventuelle sanktioner eller andre problemer.

Ressourcer

  • The Motley Fool: IRA Overgange vs Overførsler
688
0
1
401ks Og Iras