Hvordan handel Stock Futures

Stock futures ligner andre futures, som råvarer, undtagen det underliggende værdipapir er en enkelt bestand.Aktiefutures blev forbudt i 1932 for at hjælpe med at stabilisere Depression-æra markeder, men blev genindført i november 2002. Når du handler aktiefutures, du køber en kontrakt om at købe (eller sælge) aktier i bestanden til en fast pris med en forudbestemt udløbsdato.I modsætning til aktieoptioner, er du forpligtet til at gennemføre transaktionen.Aktiefutures kan handles på margin, mens aktieoptioner ikke kan.

hvad du har brug

  • Brokerage margin konto

Instruktioner

  1. Lær mekanikken i, hvordan at handle aktiefutures.Aktiefutures handles som standardiserede kontrakter på 100 aktier.De udstedes for en bestemt periode, og udløber den tredje fredag ​​i deres endelige måned.På det tidspunkt de skal afregnes.Dette betyder at du skal købe (eller sælge) de faktiske aktier, medmindre du har en udlignende mulighed kontrakt (se trin 5).Tiltrækning af aktiefutures ligger i det faktum, at de

    kan handles på margin, så investorerne til at udnytte handler og øge potentielle overskud.

  2. Åbn en margin konto med en mæglerfirma.Driftsregnskaber med margin privilegier ligner regulære (kontant) mæglervirksomhed konti, bortset fra at du har lov til at låne penge eller materiel fra mægler.Fordi du køber en futures kontrakt i stedet for bestanden, er der ingen renteudgifter.Men dette betragtes som en margen transaktion, fordi din potentielle ansvar, er større end de penge, du lægger op som et krav margin.En margin konto kræver typisk en $ 2.000 minimum balance, men for dagen handlende dette kan være så højt som $ 25.000.

  3. Placer en ordre til et opkald (Køb) eller sætte (Sælg) futures kontrakt med din mægler.SEC regler kræver en 20 procent margin.For eksempel, hvis du køber en kontrakt for en bestand sælger på $ 25 en aktie, skal du sætte op $ 5 a aktie eller $ 500.Hvis bestanden går op med $ 5 a aktie du laver $ 500 --- en 100 procent overskud, i stedet for de 20 procent, du ville gøre ved at købe aktien selv.

  4. Følg med daglige udsving i markedsprisen på aktien.Den risiko, når du handler aktiefutures er så stor som den potentielle gevinst.Hvis bestanden falder i pris (eller stiger til en put futures kontrakt) din investering falder hurtigt, og du vil få en margin call.For eksempel (ved hjælp af eksempel fra trin 3), hvis bestanden falder fra $ 25 til $ 23 a aktie, din margin falder til $ 3 en aktie, eller 13 procent af aktiekursen.Du skal derefter tilføje flere midler eller mægleren har at lukke kontoen.Da små ændringer i prisen har sådan en stor effekt, er du nødt til at overvåge bestanden på daglig basis, hvis ikke oftere.

  5. Luk transaktionen, når du er klar.Meget få lager futures faktisk udøves (dvs. de underliggende aktier er købt og leveret).I stedet er handler afvikles normalt ved at købe en anden futures kontrakt af det modsatte type (en sat hvis du er i besiddelse af et opkald og omvendt).De to kontrakter simpelthen ophæver hinanden ved udløb.

Tips & amp;Advarsler

  • Du kan bruge lægge futures-kontrakter til at beskytte gevinster fra regulære lager køb.Hvis du har bestand, der er steget i pris, vil en put kontrakt købt til denne pris få så meget i værdi som bestanden taber, når den afviser (og omvendt hvis bestanden fortsætter med at stige).Afdækning aktieinvesteringer på denne måde er ofte gjort for at opretholde lagre længe nok til at kvalificere sig til kapitalgevinster skattesatser.

Ressourcer

  • Stock Futures: En introduktion Investopedia.com
188
0
0
Aktiemarked