401 (k) Plan revisionskrav

401 (k) plan administratorer har et ansvar for at square deres bøger årligt. GaryPhoto / iStock / Getty Images

Hvert år, er virksomheder, der administrerer 401 (k) planer for 100 deltagere eller mere forpligtet til at ansætte en ekstern revisor til at gennemføre en uafhængig revision af deres plan.Revisors resultater er optaget på en formular 5500 og indgives til den Internal Revenue Service.Målet er at sikre, at de 401 (k) plan administreres retfærdigt - at medarbejdere på alle virksomhedens niveauer har samme mulighed for at deltage - og til at bekræfte, at planen er økonomisk bæredygtig.

Deadline

  • Normalt skal planlægge administratorer indsende en udfyldt formular 5500 senest den sidste dag i den syvende måned efter udgangen af ​​planen år.En arbejdsgiver, der opsiger en plan skal også indsende en formular 5500 senest den sidste dag i den syvende måned fra den dato, hvor planen blev afsluttet.IRS giver mulighed extensions: virksomheder kan indsende en formular 5558 af den oprindelige Form 5500 forfaldsdato for at få yderligere 2,5 måneder.

revisors Krav

  • A 401 (k) revision skal udfyldes af en ekstern revisor licenseret af statens regnskab licens krop.Department of Labor anbefaler også, at revisorer har erfaring revision pensionsordninger.Revisor skal være en uegennyttig part, hvilket betyder at hun ikke kan have nogen økonomisk interesse i enten 401 (k) selv eller det selskab, der administrerer det.Denne måde, er hun ikke hindres i at udføre en grundig revision.

rapporteringskrav

  • Administratorer af 401 (k) planer er ansvarlige for at give revisorer med de registre, de har brug for at fuldføre formular 5500. I sprogbrug af formularen, er en 401 (k) kaldes en "stor pensiongavn plan ", selv om det ikke er en ydelsesbaseret pensionsordning.Som sådan kan IRS kræver et selskab til at indsende skema A, der rapporterer om planen nogen forsikring;Skema C, hvis 401 (k) vogter blev betalt mindst $ 5000;Skema D, som spørger oplysninger om pensionsordningens deltagere;Skema E, som rapporterer om medarbejdernes lager ejerskab planer;Skema G vedrørende tabeller finansielle transaktioner;Tidsplan R for en forklaring af pensionsydelser;og Schedule SSA, som vedrører deltagere i udskudt-benefit-konti.

Resources

  • Department of Labor: Form 5500-serien
  • Department of Labor: Valg af revisor til din pensionsordning
57
0
1
Kompensation & Fordele